DWS Concept Kaldemorgen

Le bon mix avec des décennies d'expérience en matière d'investissement

Bien mixé et énergisant, DWS Concept Kaldemorgen fête ses 10 ans. Le fonds multi-actifs vise à donner accès aux marchés financiers sans perdre de vue les risques - ce que le fonds cherche à atteindre avec un haut degré de flexibilité dans l’association des classes d’actifs et une gestion des risques de pointe. Grâce à son approche convaincante, le fonds affiche un rendement annuel moyen de 4,7%[1]. Il ne se repose pas sur le succès de ces 10 dernières années, mais reste solidement tourné vers un avenir prometteur.

Les 10 ans de DWS Concept Kaldemorgen

À la rencontre des investisseurs et de leur tolérance au risque.



DWS Concept Kaldemorgen est un fonds multi-actifs avec une gestion intégrée des risques. Combinant des investissements flexibles en actions et obligations au déploiement de stratégies de change et de couverture, le fonds a pour objectif l’obtention d’un rendement positif (non garantie). Le gérant du portefeuille s’efforce d’assurer une participation appropriée lors de marchés haussiers et un certain niveau de protection du capital en cas de baisse des marchés. Avec ce concept, l’ambition est de proposer un accès au marché mondial actions dans des conditions de risque contrôlés. Ce fonds est piloté par un membre historique de la gestion de portefeuille allemande : Klaus Kaldemorgen.


Les fonds multi-actifs, ou comment combiner diverses sources potentielles de rendement

Les fonds multi-actifs répartissent le capital sur différentes classes d’actifs (actions, obligations, devises, etc.). Grâce à la possibilité de pondérer les classes d’actifs de manière flexible, le gérant de portefeuille peut réagir aux évolutions du marché. Dans le même temps, les rendements potentiels peuvent être mieux exploités et les risques mieux gérés.


Les atouts des fonds multi-actifs

Large diversification des classes d'actifs et des instruments d'investissement (actions, obligations, devises, etc.)

Combinaison d'opportunités de croissance via des investissements risqués (par ex. les actions) avec des rendements obligataires ou des titres du marché monétaire

La gestion professionnelle des investissements supprime la charge qu’est la responsabilité des décisions d'investissement

Choix de différents types de fonds multi-actifs en fonction de votre objectif de placement personnel et de votre profil de risque

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Les fonds multi-actifs peuvent ainsi offrir des rendements attractifs potentiels qui vous permettent d'accroitre votre patrimoine de manière ciblée et pratique.

" DWS Concept Kaldemorgen vise à offrir aux investisseurs un accès avec contrôle du risque aux marchés actions. En tirant parti d’un niveau élevé de flexibilité et d’une gestion sophistiquée du risque, je m’emploie à générer des rendements positifs pour l’investisseur tout en tenant compte de sa zone de confort en matière de risque.

La flexibilité au service de vos objectifs

DWS Concept Kaldemorgen est un fonds multi-actifs qui investit dans différentes classes d’actifs et qui est par conséquent en mesure de réagir de manière flexible aux évolutions du marché. La capacité offerte de pondérer les classes d’actifs de manière flexible au sein du fonds permet de mieux exploiter les rendements potentiels, avec prise en compte des risques associés.

Profiter des opportunités offertes par les marchés d’actions mondiaux

L’accent n’est pas mis sur l’atteinte du rendement le plus élevé possible, mais sur l’obtention d’un rendement positif. Ce rendement doit être généré en conservant un pourcentage de perte maximal inférieur à 10% et en veillant à ce que la volatilité de l’investissement ne dépasse pas, elle aussi, le seuil de 10%.

Une base solide : les actions

La base du portefeuille de DWS Concept Kaldemorgen est constituée d’actions. Il s’agit en l’occurrence d’actions de sociétés offrant, par exemple, un business model stable et / ou une politique de dividendes attrayante. En principe, le fonds a la possibilité d’investir entre 0 et 100 % de ses actifs en actions. La part de l’allocation en actions dépend largement du budget de risque – la contribution des différentes classes d’actifs et de tous les titres acquis au risque du portefeuille dans son ensemble est mesurée de manière continue.[2] Le fonds peut également investir, dans les devises, l’or, dans des obligations d’État et d’entreprises, ou encore dans des dépôts à terme.

Des risques sous haute surveillance

Lorsque l’on souhaite tirer profit des opportunités, il est important de garder en tête les risques associés. C’est pourquoi DWS Concept Kaldemorgen s’appuie sur un système de gestion des risques spécialisé, développé par le gérant de portefeuille en collaboration avec des spécialistes du risque. Par une observation continue des marchés, ce système s’emploie à identifier les risques à un stade précoce. Lorsque nécessaire, le gérant est ainsi en mesure de réduire les positions à risque en temps opportun et d’éviter ainsi de grosses pertes potentielles lors des phases baissières du marché avec une stratégie de couverture. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

Une plus grande liberté pour plus d’opportunités

DWS Concept Kaldemorgen ne mesure pas sa performance par rapport à un autre fonds ou à un indice de référence. Le gérant de portefeuille bénéficie ainsi de plus de liberté pour mettre en œuvre ses idées d’investissement.

Investir dans l’expérience

Le fonds DWS Concept Kaldemorgen est piloté par un membre historique de la gestion de portefeuille allemande : Klaus Kaldemorgen.

DWS Concept Kaldemorgen LC Global

DWS Concept Kaldemorgen LC Global

Stratégies de rendement total/Orienté sur la croissance

ISIN: LU0599946893

Devise: EUR

Frais de gestion : 1,5000%

Note Morningstar Note Morningstar vom 28 mars 2024

Accéder à la page du fonds

Détails du fonds DWS Concept Kaldemorgen LC

Classe d’actions

LC

Devise

EUR

Code ISIN

LU0599946893

Droit d’entrée

5,0%

Frais de gestion

1,500% p.a.

Total des Frais sur Encours (en date du: 31/12/2020)

1,530%

Plus commission de performance sur prêts de titres

0,011%

Affectation des revenus

Accumulation

Risques[3]

  • Les fluctuations de prix liées au marché, au secteur et à l'entreprise.

  • Fluctuations des taux de change.

  • La valeur de l'action peut être inférieure au prix d'achat auquel le client a acquis l'action.

  • En raison de sa composition/des techniques utilisées par la direction du fonds, le fonds d'investissement présente une volatilité accrue, c'est-à-dire que les prix des parts peuvent être soumis à de fortes fluctuations à la baisse ou à la hausse, même sur de courtes périodes.

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22 févr. 2021

Fonds multi-actifs – une combinaison efficace pour appréhender de nombreuses phases de marché

Grâce à leur diversification entre les différentes classes d'actifs, les fonds multi-actifs peuvent s'avérer être des éléments intéressants pour constituer un bon portefeuille, et ce, même durant les périodes de fortes fluctuations du marché.
29 juil. 2020

Comment diversifier son portefeuille dans un contexte de taux d'intérêt faibles ?

Les obligations souveraines ne semblent plus être adaptées pour la diversification des risques dans un portefeuille.

1. Performance au cours des 5 dernières années (classe d’actions LC) : 04/2016-04/2017: 9,6%; 04/2017-04/2018: -2.1%; 04/2018-04/2019: 4.9%; 04/2019-04/2020: -1.5%; 04/2020-04/2021: 10.2%. Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable du rendement futur. Source: DWS Investment GmbH, au 30.04.2021.

2. Le budget de risque détermine la perte maximale autorisée. Il sert de protection contre le risque et est disponible pour les investissements plus risqués. Si ces derniers enregistrent des performances positives, le budget de risque augmente et le fonds peut accroître son niveau d’investissements risqués. En revanche, en cas d’évolution négative du marché, le budget de risque est utilisé et le gérant est contraint d’éliminer le risque du portefeuille et d’adopter une approche plus défensive. Cette mécanique vise à assurer la préservation du capital initialement investi. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Les prévisions sont fondées sur des hypothèses, des estimations, des opinions et des modèles ou analyses hypothétiques qui peuvent s’avérer inexacts ou incorrects.

3. Les détails sont contenus dans le Prospectus.

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